[오늘의 증시리포트] 현대모비스, 성공적 비용 통제...투자의견 추가 상향

◇현대모비스

성공적인 비용 통제, 투자의견 추가 상향

3Q24 Review: 비용 회수 작업의 본격화

펀더멘털 변화의 시작을 알린 향상된 비용 통제력

AMPC 인식, 전동화 Non-captive 수주 기대감은 덤으로

신윤철 키움증권

◇동국제강

더 높아진 배당 매력도

생각보다 더 부진했던 봉형강 부문

4 분기도 쉽지 않다

이규익

SK증권

◇슈프리마

글로벌 바이오 인식 솔루션 선도기업

기술력과 하드웨어의 결합으로 수익성 확보

데이터센터 보안 시장에서의 입지 강화

AI 인프라 성장과 함께하는 실적 전망

김경민 한국IR협의회(리서치

◇콜마홀딩스

그룹사 기업가치 제고에 진심

콜마 그룹의 탄탄한 실적 성장

우량 기업 발굴 및 투자를 통한 신성장동력 확보

자발적이고 적극적인 주주가치 제고 노력

박선영 한국IR협의회(리서치

◇인텍플러스

3Q24 Preview: 컨센서스 하회 전망

2차전지 매출 비중 증가에 따른 수익성 하락

차용호

LS증권

◇SK아이이테크놀로지

오늘보다 나을 내일

목표주가 45,000원 유지

3분기 실적 컨센서스 하회 전망, 여전히 낮은 가동률 → 큰 폭의 적자 불가피

SK온향 수요 회복 기대, 고객사 다변화 순조로운 점도 긍정적

이창민

KB증권

◇에코프로비엠

인내심이 필요한 시점

목표주가 210,000원 유지

3Q 실적 컨센서스 하회 전망, EV향 수요 급감해 판매량 -29% 감소 예상

2025년 EU CO2 배출 규제 강화와 BOSK 공장 가동에 따른 수요 회복 긍정적

이창민

KB증권

◇포스코퓨처엠

GM이 좋으면 나도 좋아

목표주가 320,000원 유지

3Q 실적 컨센서스 부합 예상, 양극재 개선 없이 음극재 비용 부담 지속

전기차가 손익분기점에 근접한 GM → 포스코퓨처엠 중장기 수혜 가시성 확대

이창민 KB증권

◇더블유씨피

가동률 개선 시그널 보인다

목표주가 27,000원 유지

3분기도 실적 둔화 흐름 지속 전망, 전방 수요 부진 + 각종 비용 반영

2025년 주요 고객 출하 증가 전망되므로 더블유씨피의 가동률도 개선 가능할 전망, Valuation 부담 완화도 긍정적

이창민 KB증권

◇삼성SDI

이제 나도 받는다, AMPC

목표주가 500,000원 유지

3분기 실적 컨센서스 소폭 하회 전망, 전방 수요 부진한 소형전지 실적 악화 영향

EU의 2025년 CO2 배출 규제 강화와 미국 공장 가동에 따른 AMPC 수령 긍정적

이창민 KB증권

◇종근당

3Q24 Review: 예상된 쉬어가는 타이밍

3Q24 Review: 예상된 부진

품목별 매출현황/R&D Check

신제품 도입을 기대해보자

김혜민 KB증권

◇HL만도

3Q24 Review: 아쉬운 3분기 실적

3Q24 매출액 2.2조원, 영업이익 825억원 기록

유럽 제외 주요 시장 내 성장은 긍정적, 여타 기대요소의 가시화는 아직

유민기 상상인

◇HL만도

중국 고객은 고성장. 글로벌 EV 고객은 회복 중

다변화된 고객군이 강점. 중국/미국 고객향 공급이 증가할 전망

3Q24 Review: 영업이익률 3.8% 기록

컨퍼런스 콜의 내용: 2024년 수주 목표의 98%를 이미 달성

송선재 하나금투

◇삼성카드

실적은 양호. 추가 상승 위해서는 조기 밸류업 공시 필요

3분기 실적도 예상치 상회. 건전성 지표 개선 지속되고 있으며 판관비도 감소

가맹점수수료율 재산정 예정. 추가 인하 가능성 높지만 그 폭은 크지 않을 듯

의미있는 추가 상승을 위해서는 조기 밸류업 공시로 관련 수혜주 기대를 충족시켜야

최정욱 하나금투

◇아이패밀리에스씨

3Q24 Preview: 컨센서스 하회 예상, 그만큼 반영한 주가

점진적 회복세, 매력적인 밸류에이션 수준

박은정 하나금투

◇신한지주

코어는 흔들림 없다

순이익 1.2조원으로 컨센서스 7% 하회. 증권 파생상품 손실 영향

속도감 있고 투명한 주주환원정책에 주목. 자사주 매입/소각 4,000억원 추가 발표

백두산 한국투자

◇기아

너무 컸던 품질비용. 이를 제외하면 수익성 우수

P/E 3배 중후반. 배당수익률 6% 후반. 4분기 중 기업가치 제고 계획도 기대

3Q24 Review: 영업이익률 10.9% 기록

컨퍼런스 콜의 내용: 4분기 소매판매 80.1만대 기대 중

송선재 하나금투

◇토니모리

3Q24 Preview: 성장세 지속, 컨센서스 하회

2024년 성장 동력 확고히 → 2025년 이익 성장 기대

박은정

하나금투

◇해성디에스

아직 겨울, 그래도 전장용 리드프레임 매출 개선은 긍정적

3Q24 Review: IT 수요 악화로 영업이익 쇼크

4Q24 매출 2%QoQ, 영업이익 16%QoQ 소폭 개선 전망

이민희 BNK

◇현대위아

아쉬운 3분기 실적. 공작기계 사업의 매각을 추진 중

목표주가를 6.2만원으로 하향

3Q24 Review: 영업이익률 2.5% 기록

공작기계 사업을 물적분할 후 2025년 2분기 내로 매각할 예정

송선재하나금투

◇현대제철

속도는 느리지만, 방향성에 대한 기대는 여전

스프레드는 소폭 개선, 그러나 예상치 못한 일회성 비용

기대보다 더 미진한 건설 경기, 봉형강 수요 침체 심화

내년도 방향성에 대한 기대는 여전, 관건은 개선 속도에 달려 있음

김진범 상상인

◇삼성카드

4분기 모니터링 필요

순이익 1,687억원으로 컨센서스 10% 상회

중립의견 유지. 건전성 이슈 등으로 감익 국면

백두산 한국투자

◇우리금융지주

진정한 시험대

순이익 9,036억원으로 컨센서스 5% 상회

목표주가 20,000원 유지. 자본비율 개선 여부가 핵심 변수

백두산

한국투자

◇아바코

분기별 실적 성장 지속 중

3Q24 Review

향후 기대 모멘텀 점검

추가 수주 확보와 2차전지 업황 개선 여부가 중요

김성호

하나금투

◇현대제철

험난한 길!

3Q24 판매량 감소와 각종 비용 부담 확대

4분기 판매량은 증가하겠지만 큰 폭의 이익 개선은 어려울 전망

투자의견 ‘BUY’ 및 목표주가 43,000원 유지

박성봉 하나금투

◇HD현대일렉트릭

3Q24 Review 비수기에 이정도의 실적을?

3분기 실적: 간만의 컨센서스 부합

고압 레퍼런스 기반, 제품군 확대 중

높아지는 업황 자신감, 목표주가 480,000원으로 상향

김광식 상상인

◇하나제약

마취제 CMO 잠재력에 주목한다

2024년 3분기 매출성장 둔화, 수익성은 회복 수준 추정

바이파보주 글로벌 CMO 벤더 잠재력을 살펴보자

하태기 상상인

◇펌텍코리아

3Q24 Preview: 컨센서스 상회 전망

수주 확대 분위기 지속, 글로벌 고객사도 추가 중

박은정 하나금투

◇우리금융지주

평이했지만 아쉬움이 있는 실적. 밸류업 모멘텀도 제한적

예상에 거의 부합했지만 내용면에서는 아쉬움. 높은 대출성장으로 자본비율도 미개선

6개분기째 횡보하고 있는 CET 1 비율. 밸류업 모멘텀을 받기는 다소 어려운 환경

낮은 PBR과 배당매력, 외국인 수급과 보험사 인수 가능성 등이 주요 투자포인트

최정욱 하나금투

◇신한지주

실적은 컨센서스 하회했지만 주주환원은 기대치 상회

비경상 비용 요인 발생으로 실적은 컨센서스 하회. NIM과 대손비용은 타행보다 선방

CET 1 비율 13.13%로 7bp 상승에 그쳤음에도 주주환원은 기대치를 상회

2027년 총주주환원율 50%를 목표로 한 밸류업 공시 달성도 순조로울 것으로 기대

최정욱

하나금투

◇해성디에스

자동차용 리드프레임은 견조

3Q24 Review: 수익성 하락

4Q24 Preview: 실적 개선 전망

부진한 실적을 충분히 반영한 주가

김록호 하나금투

◇동국제강

예상보다 크게 다가온 내수 부진의 여파!

3Q24 판매량 감소와 스프레드 축소의 부정적 영향

4분기 수익성 악화는 우려되나 판매 증가로 상쇄될 전망

투자의견 ‘BUY’ 및 목표주가 15,000원 유지

박성봉 하나금투

◇HD현대일렉트릭

비수기 영업이익률 20% 상회

목표주가 420,000원, 투자의견 매수 유지

3Q24 영업이익 1,638억원(YoY +91.8%)으로 컨센서스 부합

4분기는 매출이 집중되는 시기. 마진 추가 개선 여부 관찰 필요

유재선 하나금투

◇현대모비스

3분기 실적 서프라이즈. 11월 19일 밸류업도 기대

실적 추정치 상향으로 목표주가도 30만원으로 상향

3Q24 Review: 영업이익률 6.5% 기록

컨콜의 내용: 고객사들의 전기차 프로젝트 지연. 북미 전동화 거점은 초기 양산 중

송선재 하나금투

◇신한지주

내년에는 속도감 있게

파생상품 거래손실 반영으로 컨센서스 하회, CET1비율은 상승

분기 DPS 540원, 자사주매입 4,000억원 결의, 올해 2,500억원만 반영

총 환원율 37.3%로 다소 아쉬운데 내년을 기대

박혜진 대신증권

◇시프트업

판호 발급으로 투명해진 ´25년 실적, 상세분석

판호발급으로 불확실성 제거 GOOD, 결국 중국 실적이 밸류에이션 좌우

최승호

상상인